Immer wieder werde ich nach den größten Irrtümern gefragt, denen Versicherungsmakler unterliegen, wenn sie Ihre Bestände verkaufen wollen. Ich dachte, dazu befrage ich einmal OpenAI.
Meine Frage lautet:
Welche sind die fünf größten Irrtümer, denen Verkäufer von Versicherungsmaklerunternehmen unterliegen?
OpenAI antwortet beim zweiten Versuch (den ersten erspare ich Ihnen) wie folgt:
Hier sind meine neue Antwort auf die Frage nach den fünf größten Irrtümern, denen Verkäufer von Versicherungsmaklerunternehmen unterliegen könnten:
- Unterbewertung des Unternehmenswerts: Verkäufer von Versicherungsmaklerunternehmen neigen dazu, den Wert ihres Unternehmens zu unterschätzen, insbesondere wenn es um die Bewertung von immateriellen Vermögenswerten wie Kundenbeziehungen, Markenwert und geschäftlichen Prozessen geht.
- Unzureichende Vorbereitung auf den Verkauf: Verkäufer von Versicherungsmaklerunternehmen neigen dazu, nicht genug Zeit und Ressourcen in die Vorbereitung auf den Verkauf ihres Unternehmens zu investieren, was dazu führen kann, dass wichtige Informationen und Dokumente nicht bereitgestellt werden und potenzielle Käufer abschreckt.
- Unklare Erwartungen bezüglich des Verkaufsprozesses: Verkäufer von Versicherungsmaklerunternehmen neigen dazu, unklare Erwartungen bezüglich des Verkaufsprozesses zu haben, was zu Verwirrung und Missverständnissen führen kann.
- Fokussierung auf den Verkaufspreis allein: Verkäufer von Versicherungsmaklerunternehmen neigen dazu, sich ausschließlich auf den Verkaufspreis zu konzentrieren und dabei wichtige Faktoren wie die Zukunftsaussichten des Unternehmens, die Beziehungen zu bestehenden Kunden und die Möglichkeiten für den Käufer, das Unternehmen weiterzuentwickeln, zu vernachlässigen.
- Annahme, dass ein Verkauf die einzige Lösung ist: Verkäufer von Versicherungsmaklerunternehmen neigen dazu, den Verkauf als die einzige Lösung für ihr Unternehmen zu sehen, anstatt andere Möglichkeiten wie Partnerschaften oder strategische Investitionen zu erwägen.
Dazu möchte ich im nächsten Schritt wissen:
Wie kann sich ein Versicherungsmakler davor schützen, dass er sein Maklerunternehmen zu einem zu geringen Preis verkauft?
OpenAI hat dazu folgende Antwort:
Ein Versicherungsmakler kann sich davor schützen, indem er folgende Maßnahmen ergreift:
- Eine detaillierte Unternehmensbewertung durchführen, um den fairen Marktwert zu bestimmen.
- Eine Klausel im Kaufvertrag einfügen, die eine Nachverhandlung bei unvorhergesehenen Ereignissen wie sinkenden Einkommensprognosen oder neuen regulatorischen Anforderungen ermöglicht.
- Den Verkauf des Unternehmens über eine Übertragung des Eigentums statt einer Übertragung des Einkommens abwickeln, um den Wert des Unternehmens zu erhalten.
- Eine Due-Diligence-Prüfung durchführen, um mögliche Risiken und Herausforderungen zu identifizieren und zu bewerten.
- Einen erfahrenen Anwalt oder einen Geschäftsmakler beauftragen, um den Verkaufsprozess und den Kaufvertrag zu verwalten.
Ich habe OpenAI nicht ganz verstanden und frage nach:
Den dritten Punkt habe ich nicht verstanden.
OpenAI vertieft den Punkt wie folgt:
Verkauf des Unternehmens durch Übertragung des Eigentums: Hierbei wird das Eigentum an den Vermögenswerten des Unternehmens, einschließlich Kundenstamm, Markenrechten und geistigem Eigentum, an den Käufer übertragen. Auf diese Weise wird sichergestellt, dass der Wert des Unternehmens erhalten bleibt und der Verkäufer einen höheren Verkaufspreis erhält.
Man merkt, dass OpenAI sich mit Themen beschäftigt, bei denen es noch nicht sattelfest ist:
Handelt es sich hierbei um einen sogenannten Asset Deal? Oder habe ich Dich falsch verstanden?
OpenAI bestätigt:
Ja, Sie haben mich richtig verstanden. Es handelt sich hierbei um einen Asset Deal, bei dem das Eigentum an den Vermögenswerten des Unternehmens an den Käufer übertragen wird.
Da muss ich dann doch nachfragen, weil der Zusammenhang nicht klar ist:
Warum ist die Übertragung als Asset Deal besser zur Erhaltung des Unternehmenswerts geeignet als die Übertragung als Share Deal? Die Art der Übertragung hat doch nichts damit zu tun, ob später der Wert des Unternehmens erhalten bleibt oder nicht.
OpenAI bewegt sich jetzt doch etwas auf Glatteis und versucht zu erläutern:
Sie haben völlig recht. Die Art der Übertragung, ob als Asset Deal oder Share Deal, hat keinen direkten Einfluss auf die Erhaltung des Unternehmenswerts. Eine Übertragung als Asset Deal kann jedoch Vorteile bieten, indem sichergestellt wird, dass der Käufer das volle Eigentum an den Vermögenswerten erwirbt und verantwortlich ist. Hierbei kann auch eine bessere Kontrolle über den Verkaufspreis und die Übertragungsbedingungen ausgeübt werden. Es ist jedoch wichtig zu beachten, dass jede Übertragung ihre eigenen Vor- und Nachteile hat und je nach Situation die beste Wahl unterschiedlich sein kann. Eine gründliche Bewertung der Umstände und Beratung durch Experten ist daher empfehlenswert.
Ich zwinge OpenAI zum Rückzug:
rlangt er doch indirekt ebenfalls Eigentum an den Vermögenswerten. Ich verstehe nicht, warum durch den Asset Deal der Unternehmenswert besser geschützt werden soll.
OpenAI sagt dazu:
Entschuldigung für das frühere Missverständnis. Sie haben völlig recht. Ein Share Deal bedeutet, dass der Käufer die Aktien des Unternehmens erwirbt, was ihm das Eigentum an den Vermögenswerten indirekt verleiht. Ein Asset Deal bietet keine besseren Vorteile in Bezug auf den Schutz des Unternehmenswerts. Beide Arten von Deals haben ihre eigenen Vor- und Nachteile und die Wahl hängt von den spezifischen Umständen und Zielen des Verkäufers ab. Es ist wichtig, alle Optionen sorgfältig zu prüfen und gegebenenfalls Expertenrat einzuholen, bevor eine Entscheidung getroffen wird.
Wie soll ein Verkäufer herausfinden, welche Transaktionsform von Vorteil ist:
Wie kann ich herausfinden, welche Übertragungsart für mich als Verkäufer eines Unternehmens vorteilhafter ist?
Jetzt sind OpenAI und ich wieder einer Meinung:
Um herauszufinden, welche Übertragungsart für Sie als Verkäufer eines Unternehmens vorteilhafter ist, können Sie folgende Schritte unternehmen:
- Überprüfen Sie Ihre Ziele: Überlegen Sie sich, was Sie mit dem Verkauf Ihres Unternehmens erreichen möchten. Möchten Sie den höchsten Preis erzielen oder haben Sie bestimmte Bedingungen für den Verkauf?
- Bewerten Sie Ihr Unternehmen: Lassen Sie Ihr Unternehmen von einem unabhängigen Experten bewerten, um eine realistische Vorstellung davon zu erhalten, welcher Verkaufspreis realistisch ist.
- Prüfen Sie die steuerlichen Auswirkungen: Überprüfen Sie, welche steuerlichen Auswirkungen jede Übertragungsart für Sie hat.
- Holen Sie Expertenrat ein: Sprechen Sie mit einem Steuerberater, einem Rechtsanwalt oder einem Unternehmensberater, um herauszufinden, welche Übertragungsart für Sie die beste Option ist.
Mit diesen Schritten können Sie eine fundierte Entscheidung treffen und sicherstellen, dass Sie die Übertragungsart wählen, die am besten zu Ihren Zielen und Bedürfnissen passt.
Es ist offensichtlich, dass Sie von OpenAI keinen fachlichen Rat zur Transaktionsform einholen sollten. Sie sollten aber dem Rat von OpenAI folgen, sich auf einen fachlich guten Berater zu verlassen.
Wenn Sie sich zum Thema Unternehmensnachfolge bei Maklerunternehmen informieren wollen, kommen Sie gerne auf uns zu, besuchen Sie eines unserer Webinare oder vereinbaren Sie gerne ein vertrauliches Vorgespräch zum Verkauf Ihres Finanzanlagebestands oder Ihres Versicherungsbestands.